بهترین ETFهای سهام استرالیا در سال 2023 کدامند؟

ما 5 ETF اشتراکی محبوب استرالیایی را آزمایش می کنیم و آنها را در 6 عامل مقایسه می کنیم.

کپی به کلیپ بورد

ETFهای سهام استرالیا همچنان به محبوبیت خود ادامه می دهند. از 31 دسامبر 2022 بیش از 40 میلیارد دلار در ETFهای ردیابی سهام استرالیا سرمایه گذاری شده است که نسبت به پنج سال قبل 175 درصد افزایش داشته است.

هر سال ما تمام 250+ ETF را در گزارش ETF استرالیا خود مقایسه می کنیم. در اینجا ما 5 ETF اشتراکی محبوب استرالیایی را آزمایش می کنیم و آنها را در 6 عامل مقایسه می کنیم:

ETF ها به جای شرط بندی روی شرکت های فردی، شاخص بازار را دنبال می کنند. به همین دلیل، هزینه های مدیریت آنها بسیار کمتر از مدیران صندوق های "فعال" معمولی است. ردیابی "شاخص" بازار همچنین مزایای شفافیت و کارایی مالیاتی بالقوه را ارائه می دهد. سرمایه گذاران ETF مستقیماً از سود سرمایه سهام، سود سهام و اعتبارات فرانک پرداختی توسط سهام موجود در ETF سود می برند. برای مشاهده همه دسته ها، جداول مقایسه عملکرد ETF ما را ببینید.

بهترین ETF های اشتراک استرالیا برای بررسی 2022: STW، VAS، IOZ، MVW، A200

اندازه

*کل دارایی های صندوق تحت مدیریت در 31 دسامبر 2022

VAS و STW بزرگترین ETFهای سهام استرالیا هستند که به ترتیب 11. 8 و 4. 6 میلیارد دلار را مدیریت می کنند. MVW به سرعت در حال رشد است و اکنون بیش از 1. 7 میلیارد دلار را مدیریت می کند، در حالی که اخیراً A200 ETF از BetaShares در می 2018 با 50 میلیون دلار تحت مدیریت عرضه شد و از آن زمان به 2. 4 میلیارد دلار افزایش یافته است. IOZ در سال گذشته شاهد خروجی های بزرگی از موسسات بزرگ بود و اکنون 3. 6 میلیارد دلار در اختیار دارد.

اندازه مهم است زیرا ETF ها باید به اندازه خاصی برسند تا قابل دوام باشند. همانطور که ETF ها دارایی های بیشتری را جمع آوری می کنند، کاهش نسبت هزینه (کارمزد) برای ادامه جذب وجوه بیشتر برای آنها آسان تر می شود. از سوی دیگر، ETFهایی که به حجم بحرانی دست نیافته اند، گاهی اوقات وجوه سرمایه گذاران را تعطیل می کنند و برمی گردانند یا کارمزدهای خود را برای پوشش هزینه های خود افزایش می دهند.

هزینه ها

نسبت هزینه ETF در استرالیا رقابتی تر می شود. در سال 2015 STW در پاسخ به فشارهای رقابتی از VAS و IOZ که به ترتیب با هزینه های 0. 10 ٪ و 0. 09 ٪ سهم بازار را بدست می آورد ، MER خود را از 0. 29 ٪ به 0. 19 ٪ کاهش داد. پس از سالها نشستن روی دست خود ، STW در مارس 2020 هزینه آن را به 0. 13 ٪ کاهش داده است. ما انتظار داریم جنگ هزینه ادامه یابد.

این ETF ها هنگام راه اندازی A200 در 0. 07 ٪ p. a ، توسط Betashares کمرنگ شده اند.(و از آن زمان به 0. 04 ٪ کاهش یافته است). این یک سیگنال قوی از Betashares ارسال کرد که قصد دارد در این گروه با ایالت Street Street ، Vanguard و Ishares رقابت کند.

VAS سودآورترین ETF است ، درآمد کسب می کند~12 میلیون دلار درآمد در سال با توجه به سهم زیادی از سهم ETF سهم استرالیا ، بیش از حد کافی برای پایدار بودن است. از طرف دیگر A200 که اخیراً راه اندازی شده است درآمد دارد~1. 0 میلیون دلار p. a. در هزینه های براساس AUM 2. 6 میلیارد دلاری آن. Betashares امیدوار است که بتواند به جمع آوری وجوه قابل توجهی ادامه دهد تا درآمد هزینه این محصول را برای آنها فراهم کند تا از نظر مالی برای آنها مناسب باشد. به طور متوسط ، Betashares برخی از هزینه های بالاتر ETF در استرالیا را در اختیار دارد ، بنابراین ممکن است A200 به عنوان یک پیشرو در این گروه برای ایجاد آگاهی از برند از Betashares قرار بگیرد و به تجارت اجازه دهد محصولات دیگری را به سرمایه گذاران معرفی کند.

در مورد اینکه چگونه StockSpot حدس و گمان را از انتخاب ETF می گیرد و شما را به صورت آنلاین یک نمونه کار متنوع ایجاد می کند.

3 ETF کمترین هزینه در حال حاضر در 0. 06 ٪ p. a. از یکدیگر با هزینه. این خبر بسیار خوبی است زیرا هزینه ها یکی از تنها عواملی است که می توانید هنگام سرمایه گذاری در سهام استرالیا به طور کامل کنترل کنید. هرچه صندوق کمتری بپردازید ، بازده هایی که در جیب خود نگه می دارید بیشتر است.

گفته می شود ، هزینه ها به جایی تبدیل شده اند که سرمایه گذاران باید سایر عوامل از جمله وجوه تجاری ، نقدینگی و سوابق را با دقت در نظر بگیرند.

لغزش

Slippage اشاره دارد که با عبور از گسترش هنگام خرید یا فروش ETF ، چقدر از دست می دهید. این با میانگین اختلاف درصد بین بهترین خریدار و فروشنده در ساعات بازار محاسبه می شود.

در صورت تجارت ETF یا کمک های منظم ، تأثیر بیشتری دارد زیرا برای سرمایه گذاری باید بیشتر از این گسترش عبور کنید. VAS و A200 کمترین میزان لغزش را با 0. 03 ٪ (سه هوندرت از یک درصد) دارند ، در حالی که STW دارای 0. 04 ٪ است که از نزدیک IOZ را با 0. 05 ٪ و MVW در 0. 09 ٪ دنبال می کند.

با مقایسه ، متوسط صندوق مدیریت سهام استرالیا که در ASX MFUNDS پلتفرم ارائه شده است ، پیشنهاد/سؤال از 0. 55 ٪ را دارد که بیش از 13x بیشتر از VAS است! ETF ها از بین بردن بیشتر صندوق های فعال بسیار کمتری دارند و این بدان معناست که سرمایه گذاران هنگام سرمایه گذاری از 8 توپ شروع نمی کنند.

قوت

نقدینگی به میزان گردش مالی (یا گردش مالی موجود) در ETF اشاره دارد. ما آن را با متوسط حجم روزانه در ASX اندازه می گیریم. حجم اندازه گیری فعالیت در بازار و علاقه به تجارت است که آن را به یک تخمین معقول از نقدینگی تبدیل می کند.

لازم به ذکر است که ممکن است نقدینگی در سهام زیربنایی را که معمولاً برای ETF های گسترده استرالیا بسیار عمیق تر است ، منعکس نکند. با این حال ، در مواقع بحران ، سرمایه گذاران ممکن است قادر به تکیه بر تولید کنندگان بازار برای نقدینگی نباشند ، بنابراین حجم روزانه یک رقم مرتبط است.

VAS بیشترین نقدینگی را در این گروه دارد و بیش از 42 میلیون دلار در روز معامله می شود. IOZ دومین امتیاز با 16 میلیون دلار است در حالی که A200 و STW پشت سر می گذارند و توسط MVW که کمترین حجم معامله شده است ، هستند.

بازگرداندن

بازگشت کل به 31 دسامبر 2022. منبع: ASX

3 ETF بزرگ همگی در 5 سال گذشته بازده مشابهی ایجاد کردند و IOZ و STW 8. 4 ٪ p. a. بشرVAS با توجه به قرار گرفتن در معرض گسترده تر با بازده 5 ساله 8. 5 ٪ در روز ، کمی بهتر از Ioz انجام داده است. MVW با بازگرداندن 7. 3 ٪ p. a ، همسالان خود را تحت تأثیر قرار داده است. با توجه به این که به شرکت های کوچکتر کم است. A200 اخیراً ذکر شده است ، بنابراین هنوز 5 سال عملکرد ندارد.

جایی که STW ، VAS ، IOZ و A200 شاخص های وزنی با اندازه بازار هستند ، MVW یک شاخص با وزن برابر است. این باعث می شود MVW از بزرگترین 10-15 سهم وزن بگیرد و آن را در شرکت های کوچکتر گسترش دهد.

عملکرد این سهام کوچکتر نسبت به بزرگترین شرکت ها عامل اصلی تفاوت بین MVW و ETF های مبتنی بر اندازه بازار است. در طول سال گذشته MVW VA ها را با 0. 3 ٪ کاهش داده است و بیش از 3 سال MVW VAS را با 1. 1 ٪ در سال تحت فشار قرار داده است.

ضبط

هرچه سابقه یک ETF و شاخص ای که در آن آینه می شود طولانی تر باشد ، درک بهتری از نحوه واکنش یک شاخص به شرایط مختلف بازار و همچنین چگونگی نزدیک شدن ETF در حال پیگیری شاخص خود است.

بسیاری از شاخص های اشتراک گسترده استرالیا مانند S& P/ASX 200 و S& P/ASX 300 مدتی است که می توانید ببینید که چگونه آنها از طریق بارهای رونق مانند 2003-2007 و همچنین دوره های استرس بازار مانند سال 2008 انجام شده اند.

همچنین "خطای ردیابی" مهم است که اندازه گیری ETF در آینه کاری شاخص خود را اندازه گیری می کند. به عنوان مثال در طی 10 سال گذشته VAS 8. 5 ٪ p. a. در بازده در مقایسه با معیار (S& P/ASX 300) که 8. 6 ٪ p. a را تحویل داده است.

خطای ردیابی به ندرت صفر است زیرا عوامل مختلفی وجود دارد که مانع از آن می شود که یک ETF کاملاً از شاخص آن از جمله هزینه ها آینه کند. در مورد VAS ، تفاوت تقریباً برابر با هزینه های آن است (~0. 10 ٪) ، این بدان معنی است که کار خود را به درستی انجام می دهد.

صندوق A200 Betashares فهرست جدید Solactive Solactive Australia 200 را ردیابی می کند. نه تنها زمان لازم است تا ببینیم که این شاخص چگونه عملکرد می کند ، بلکه همچنین چگونه A200 این شاخص را ردیابی می کند.

حکم StockSpot

از سال 2014 ما به نمایندگی از مشتریان خود در فهرست سهام سهام Vanguard استرالیا ETF (VAS) سرمایه گذاری کرده ایم.

آنچه ما در ابتدا در مورد این صندوق دوست داشتیم ، هزینه های کم آن (0. 10 ٪ p. a.) بود و آن پیشتاز دارای سابقه مداوم برای کاهش هزینه های خود است ، نه فقط در پاسخ به رقبا ، بلکه فقط به این دلیل که می تواند.

ما به چند دلیل همچنان به نفع VA ها ادامه می دهیم:

• نسبت هزینه پایین VAS (0. 10 ٪ p. a.) و سابقه جهانی کاهش هزینه ها. در مقایسه ، بزرگترین سهم ETF استرالیا (STW) 7 سال صبر کرد تا هزینه های خود را از 0. 29 ٪ به 0. 19 ٪ در دسامبر 2015 و سپس 5 سال دیگر کاهش دهد تا به 0. 13 ٪ کاهش یابد. جای تعجب آور نیست که VAS در ژوئیه 2019 به عنوان بزرگترین ETF استرالیا از STW پیشی گرفت

• قرار گرفتن در معرض گسترده تر ASX 300 VAS در مقایسه با STW و Ioz که ASX 200 را ردیابی می کند
• اندازه بزرگ VAS (11. 8 میلیارد دلار) و نقدینگی (42 میلیون دلار در روز)
• خطای ردیابی کم VAS و لغزش
• تاریخچه بازگشت مداوم VAS و سابقه 23 ساله فهرست فهرست S& P/ASX 300

در حالی که MVW می تواند برخی از دوره های عملکرد نسبی خوب را پشت سر بگذارد ، ما به دلایلی که در آن توضیح داده ایم ، مجبور نیستیم از استراتژی وزن برابر یا سایر استراتژی های وزنه بردار درپوش غیر بازار استفاده کنیم-آیا باید در ETF های بتا هوشمند خریداری کنید؟

در جایی که مشتریان ما می خواهند در معرض سهام کوچکتر قرار بگیرند ، توصیه می کنیم با استفاده از شاخص شرکتهای کوچک Vanguard MSCI استرالیا ETF (VSO) به عنوان یک موضوع StockSpot ، یک شیب کلاه کوچک خالص اضافه کنید. صندوق VSO 0. 30 ٪ p. a. و 7. 4 ٪ p. a. طی 5 سال تا 31 دسامبر 2022 ، از MVW بهتر عمل می کند.

A200 که اخیراً Betashares راه اندازی شده است ، طی چند سال اول خود را به دست آورد. اگر می تواند به رشد دارایی ها ادامه دهد تا از نظر تجاری پایدار شود و در عین حال نقدینگی صندوق را نیز افزایش دهد و سابقه عملکرد را ایجاد کند ، به یک گزینه جذاب ETF در استرالیا تبدیل می شود.

در حال حاضر ما همچنان به دلیل اندازه ، زنده ماندن تجاری ، نقدینگی و سابقه کار ، در توصیه به VAS به مشتریان خود اطمینان داریم.

به عنوان یک یادداشت نهایی ، دیدن سهم اصلی ETF استرالیا ETF (STW) و همچنین غول های جهانی ETF (VAS و IOZ) ، استراتژی های مختلف شاخص (MVW) و اختلالات محلی (A200) همه ETF های گسترده استرالیا در دسترس هستند.

اکوسیستم ETF استرالیا با سرعت سریع رشد می کند که خبرهای خارق العاده ای برای سرمایه گذاران است.